【市況】[ドル・円通貨オプション]OP売り優勢、ドル・円レンジ相場で

ドル・円オプション市場で変動率は連日で低下。ドル・円のレンジ相場を受けたオプション売りが優勢となった。

リスクリバーサルでは円コールスプレッドが連日拡大。ドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いが一段と強まった。

■変動率
・1カ月物12.50％⇒12.26％（08年10/24＝31.044％）
・3カ月物12.47％⇒12.06％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物11.88％⇒11.52％（08年10/24＝25.50％)
・1年物11.01％⇒10.77％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋1.50％⇒+1.60％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物+1.33％⇒+1.37％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物＋1.09％⇒+1.14％（08年10/27=+10.71％）
・1年物+0.93％⇒+0.94％（08年10/27=+10.71％）

《KY》

　提供：フィスコ