【市況】[通貨オプション]OP売り、米国祭日やレンジ突破予想後退で

ドル・円オプション市場で変動率は低下。レンジ相場抜けの思惑が後退したほか、来週に米国祭日を控えてオプション売りが優勢となった。



リスクリバーサルでは円コールスプレッドが縮小。ドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いに比べ円先安観に伴う円プット買いが強まった。



■変動率
・1カ月物10.78％⇒10.76％（08年/24＝31.044％）
・3カ月物10.55％⇒10.36％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物10.30％⇒10.21％（08年10/24＝25.50％)
・1年物9.84％⇒9.86％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋1.40％⇒＋1.31％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物＋1.38％⇒＋1.26％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物＋1.28％⇒＋1.21％（08年10/27=+10.71％）
・1年物＋1.20％⇒＋1.14％（08年10/27=+10.71％）

《KY》

　提供：フィスコ