【市況】[通貨オプション]イベントリスク上昇でOP買い

ドル・円オプション市場で変動率は連日上昇。イベントリスクを受けたオプション買いが強まった。

リスクリバーサルでは円コールスプレッドが連日縮小。円先安観に伴う円プット買いがドル・円下値ヘッジ目的の円コール買いに比べ一段と強まった。

■変動率
・1カ月物8.83％⇒8.98％（08年/24＝31.044％）
・3カ月物8.83％⇒8.95％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物9.255％⇒9.37％（08年10/24＝25.50％)
・1年物9.21％⇒9.31％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋1.33％⇒＋1.23％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物＋1.07％⇒＋1.00％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物＋0.73％⇒＋0.72％（08年10/27=+10.71％）
・1年物＋0.35％⇒＋0.32％（08年10/27=+10.71％）

《KY》

　提供：フィスコ