【特集】“再上方修正”へ、24年3月期【業績上振れ】有力候補〔第1弾〕 ＜成長株特集＞

　3月期決算企業の第3四半期決算発表シーズンに業績予想を上方修正した企業について、4-12月期実績の修正した通期計画に対する進捗率を調べたところ、修正幅が保守的でさらなる業績上振れが期待できる銘柄が多くみられた。本特集では、4-12月期業績の対通期進捗率が高く、通期予想を“再度”上方修正する可能性のある銘柄を探った。

　今回は第1弾として、時価総額600億円以上の銘柄を対象に、(1)今年の1月から2月中旬にかけて24年3月期の経常利益予想を上方修正した、(2)4-12月期の経常利益が前年同期比で増益もしくは黒字に転換して着地、(3)4-12月期経常利益の通期計画に対する進捗率が80％以上、かつ同進捗率が過去5年の平均を10ポイント超上回る、といった条件を満たした32社を選び出し、進捗率が大きい順に記した。

　なかでも、4-12月期の経常利益が通期計画をすでに上回っている、九州電力 <9508> [東証Ｐ]、帝国ホテル <9708> [東証Ｓ]、ＪＲ西日本 <9021> [東証Ｐ]、いなげや <8182> [東証Ｐ]、伊藤忠食品 <2692> [東証Ｐ]、中国電力 <9504> [東証Ｐ]、ツムラ <4540> [東証Ｐ]は業績上振れが濃厚とみられる。

　また、ニップン <2001> [東証Ｐ]、横河電機 <6841> [東証Ｐ]、東亜建設工業 <1885> [東証Ｐ]、三谷商事 <8066> [東証Ｓ]、三菱ロジスネクスト <7105> [東証Ｓ]、高砂熱学工業 <1969> [東証Ｐ]は、直近3ヵ月の10-12月期に四半期ベースの最高益を達成し、通期計画も最高益更新を見込む、いわゆる利益成長“青天井”銘柄としても注目したい。

　　　　　　　　　　┌ 対通期進捗率 ┐┌─ 経常利益 ─┐　予想
コード 銘柄名　　　　4-12月 　5年平均　通期計画　4-12月 　 PER
<9508> 九州電　　　　　 125　　 　106　　200000　250556　　4.4
<9708> 帝ホテル　　　　 118　　 　104　　　2800　　3302　 39.2
<9021> ＪＲ西日本　　　 110　　　98.1　　146000　161033　 18.7
<8182> いなげや　　　　 110　　　61.7　　　2400　　2630　 92.5
<2692> 伊藤忠食　　　　 106　　　91.7　　　9000　　9516　 15.2
<9504> 中国電　　　　　 100　　　83.1　　165000　165373　　3.4
<4540> ツムラ　　　　　 100　　　84.9　　 22400　 22400　 17.6
<9506> 東北電　　　　　99.6　　　79.1　　280000　278893　　3.0
<6258> 平田機工　　　　96.9　　　76.3　　　6300　　6103　 20.7
<2001> ニップン　　　　96.3　　　79.0　　 21500　 20704　　7.4

<6526> ソシオネクス　　93.0　　　77.9　　 31500　 29302　 32.5
<1820> 西松建　　　　　92.0　　　74.7　　 17000　 15638　 15.0
<6995> 東海理　　　　　92.0　　　70.5　　 43000　 39565　　7.8
<6417> ＳＡＮＫＹＯ　　91.5　　　76.2　　 72000　 65879　　6.9
<7974> 任天堂　　　　　91.5　　　79.5　　620000　567357　 21.9
<5406> 神戸鋼　　　　　89.3　　　77.7　　150000　133926　　6.7
<8129> 東邦ＨＤ　　　　87.9　　　68.2　　 15500　 13618　 15.6
<7241> フタバ　　　　　86.7　　　39.6　　 18000　 15609　　8.7
<8022> ミズノ　　　　　86.0　　　64.5　　 17500　 15045　 12.9
<6841> 横河電　　　　　85.9　　　69.1　　 71000　 61015　 16.6

<6501> 日立　　　　　　85.6　　　54.8　　750000　642107　 24.0
<1885> 東亜建　　　　　85.0　　　68.2　　 15100　 12840　 10.0
<5352> 黒崎播磨　　　　84.2　　　72.7　　 15500　 13048　　8.9
<8066> 三谷商　　　　　83.8　　　70.4　　 25600　 21453　 10.9
<5970> ジーテクト　　　82.9　　　71.8　　 16200　 13434　　8.5
<6135> 牧野フ　　　　　82.9　　　60.3　　 16700　 13843　 11.1
<7280> ミツバ　　　　　82.7　　　63.3　　 19000　 15711　　6.6
<7105> ロジスネクス　　82.1　　　64.0　　 40000　 32848　　6.7
<6960> フクダ電　　　　81.7　　　66.0　　 24000　 19603　 12.1
<5726> 大阪チタ　　　　80.7　　　66.0　　　8300　　6697　 13.7

<3817> ＳＲＡＨＤ　　　80.5　　　67.8　　　7300　　5876　 12.3
<1969> 高砂熱　　　　　80.3　　　59.1　　 25000　 20065　 17.4

※経常利益の単位は百万円。

株探ニュース