【市況】通貨オプション： R/R、短中期物で円コール買いが強まる

ドル・円オプション市場はまちまち。レンジ相場を受けて短期物でオプション売りが再燃した一方、中長期物ではオプション買いが継続。リスクリバーサルでは1年物を除いてドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いが強まった。

■変動率
・1ヶ月物7.20％⇒7.14％（08年10/24＝45％）
・3ヶ月物8.26％⇒8.39％（08年10/24＝31.044％）
・6ヶ月物8.66％⇒8.78％（08年10/24＝25.50％)
・1年物9.17％⇒9.23％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1ヶ月物+0.24％⇒+0.26％（08年10/27=+10.90％）
・3ヶ月物+0.08％⇒+0.11％（08年10/27=+10.90％）
・6ヶ月物-0.13％⇒-0.12％（08年10/27=+10.71％）
・1年物-0.38％⇒-0.35％（8年10/27=+10.71％）

《KK》

　提供：フィスコ