【市況】[通貨オプション]変動率は低下、リスク警戒感が後退

ドル・円オプション市場で変動率は連日低下。リスク警戒感が一段と後退し、さらに、レンジ相場観測を受けたオプション売りがさらに強まった。

リスクリバーサルは1カ月物と、1年物でドル・円下値ヘッジ目的の円コール買いが強まった。

■変動率
・1カ月物9.44％⇒9.40％（08年/24＝31.044％）
・3カ月物9.85％⇒9.81％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物9.87％⇒9.82％（08年10/24＝25.50％)
・1年物9.75％⇒9.71％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋1.20％⇒＋1.23％（08年10/27=+10.63％）
・3カ月物＋1.30％⇒＋1.30％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物＋1.17％⇒＋1.17％（08年10/27＝＋10.70％)
・1年物＋0.95％⇒＋0.96％（08年10/27=+10.71％）

《KY》

　提供：フィスコ