【市況】[通貨オプション]OP売り、リスク警戒感後退

ドル・円オプション市場で変動率は低下。リスク警戒感が後退し、オプション売りが優勢となった。リスクリバーサルでは円コールスプレッドが縮小。ドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いが後退した。

■変動率・1カ月物14.00％⇒12.94％（08年10/24＝31.044％）・3カ月物13.65％⇒13.21 %（08年10/24＝31.044％）・6カ月物12.32％⇒11.87 %（08年10/24＝25.50％)・1年物11.17％⇒10.90 %（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）・1カ月物＋1.97％⇒+1.89%（08年10/27=+10.90％）・3カ月物＋2.16％⇒+2.06%（08年10/27=+10.90％）・6カ月物＋1.64％⇒+1.55%（08年10/27=+10.71％）・1年物＋1.05％⇒+1.03 %（08年10/27=+10.71％）

《KY》

　提供：フィスコ