【通貨】NY為替：[通貨オプション]変動率は低下、リスクリバーサルはまちまちに

　ドル・円オプション市場で変動率は低下。米中貿易協議に対する楽観・悲観の見方に振り回される状態が続き、相場にこう着感が強まっている状況を反映へ。

リスクリバーサルはまちまち。3カ月物でドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いとなり、1年物で円先安感にともなう円プット買いが円コールを上回った。1、6カ月物は横ばいだった。

■変動率
・1カ月物5.37％⇒5.28％（08年10/24＝31.044％）
・3カ月物5.82％⇒5.73％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物6.32％⇒6.29％（08年10/24＝25.50％)
・1年物7.05％⇒7.02％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋1.10％⇒＋1.10％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物＋1.52％⇒＋1.54％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物＋1.71％⇒＋1.71％（08年10/27=+10.71％）
・1年物＋1.97％⇒＋1.95％（08年10/27=+10.71％）

《KK》

　提供：フィスコ